界面新闻 2022-02-19 12:20
北京时间2月19日凌晨，特斯拉宣布其已在位于加利福尼亚州的试点工厂生产了100万块4680电池。
据中证报此前报道，搭载4680电池的新款Model Y即将交付，预计年底该型号电池产能将达到100Gwh产能，满足130万辆电动车的装载需求。亿纬锂能等多家厂商处消息，各公司正加速推进4680电池产线建设。
根据特斯拉此前公布的信息，4680电池相比2170电池能量密度增加了5倍，储能容量提升了6倍。应用到特斯拉车型上之后，可以让车辆的续航里程提升16%，每千瓦时使用成本降低14%。
特斯拉4680电池拉动的需求增量分析
隔膜及电解液：PVDF、LiFSI用量上升
$理文化工(00746)$ 东岳集团(00189)
4680电池的正极和负极都将在隔膜上涂覆PVDF（聚偏氟乙烯树脂）。据独角兽智库的“特斯拉4680电池近况及受益产业链分析电话会纪要”，4680电池的PVDF用量由2%提升到8%。据全国能源信息平台，含2% PVDF的三元电池1GWh的PVDF用量约为20吨。那么我们推算含8%PVDF的4680电池1GWh的PVDF用量将提升至约80吨。
我们假设电解液中，LiFSI（双氟磺酰亚胺锂盐）添加剂的比例将提升到5%。每GWh三元电池的电解液使用量约700-900吨。取800吨电解液中5%，4680电池每GWh的LiFSI用量将约40吨。
正极材料：高镍去钴，利好高镍正极材料
4680电池的正极将最大限度利用镍。正极的成本每千瓦时降低15%。
按照目前的NCM811三元高镍体系，1GWh的4680电池消耗约3086吨的硫酸镍、413吨的硫酸钴、248吨的硫酸锰、619吨的锂LCE。
华友钴业(SH603799) 湘潭电化(SZ002125)
$新疆新鑫矿业(03833)$ $南方锰业(01091)$
